Процентные ставки и их значение в контексте трейдинга

Процентная ставка – один из инструментов финансового рынка. Применяют его на уровне государств, а точнее Национальных банков. Меняя значение процентных ставок, государство берет по контроль экономику в сложные периоды развития.

Что это такое?

Как уже сказано выше процентная ставка – это инструмент государственных органов, влияющий на развитие экономики страны. С его помощью государство может как ограничить доступ к получению кредитных средств, так и сделать кредитные средства более доступными.

Если экономика растет стремительными темпами, ставка может быть повышена. Это сделает кредиты более дорогими, и клиенты будут реже обращаться за заемными средствами. При замедлении темпов развития ставка снижается. При этом кредиты становится брать выгоднее, а вот доходность депозитов падает.

Регулируя процентную ставку, государство либо открывает доступ к дешевым кредитам, либо, напротив, ограничивает его. Это позволяет поддерживать свободный и плавный рост экономического развития страны.

Влияет процентная ставка на стоимость национальной валюты, что отражается на движениях финансового рынка. Поэтому прогнозирование изменения ставок – важный момент в трейдинге.

Прогнозирование

Для прогнозирования изменения таких ставок трейдеру необходимо оценивать общее экономическое положение в государстве. Чтобы дать более точный прогноз, необходимо оценить следующие факторы:

• уровень занятости трудоспособного населения в стране;
• положение на национальном рынке жилья;
• покупательские настроения населения – копить или тратить;
• стоимость кредитных продуктов.

Периодические импульсные изменения в ту или другую сторону – предупреждение о скорых изменениях в кредитной политике, что влечет за собой изменение кредитных ставок. Регулярная аналитика факторов экономического влияния позволит вовремя скорректировать планы по продаже и покупке активов.

Если экономические показатели растут в среднем темпе, то процентные ставки, скорее всего, останутся на прежнем уровне или незначительно вырастут. При резком падении показателей можно ожидать снижения ставок, так как они говорят о сложном экономическом положении в стране. Слишком быстрый, скачкообразный рост, напротив, приведет к повышению ставок, так как правительства стараются не допускать перегрева экономики.

Помимо технического анализа экономического положения в стране, дать верный прогноз по процентным ставкам помогут:

• анализ заявлений представителей Центробанков;
• изучение действий системных участников рынка – инвестиционных фондов, крупных банков.

На изменение процентных ставок могут повлиять не только экономические, но и политические причины. Например, смена правительства или начало реформирование отдельных отраслей или экономики страны в целом.

Облигации

При покупке государственных облигаций процентные ставки влияют на доходность. Так при росте процентной ставки доходность облигаций падает, и наоборот. То есть, зависимость обратно пропорциональная.

Нужно помнить, что рынок облигаций влияет на ликвидность национальных валют. Поэтому зависимость цены облигаций от процентных ставок используется профессиональными трейдерами для определения трендов на валютном рынке.

Акции

Процентная ставка на доход по акциям непосредственно не влияет. Но их изменения отражают экономическое положение в стране, от которого зависит работа предприятий и компании и, соответственно, стоимость выпущенных ими акций.

Делаем выводы

Прогнозирование возможных изменений процентных ставок, проводимое на основе анализа финансовых, экономических и политических факторов, является важным приоритетом в работе трейдера. Грамотно сделанные прогнозы помогут принять правильные решения и получить прибыль.