Прогноз рынка Форекс на сегодня с 31 января по 4 февраля 2022 года

Прогноз по AUDUSD

Рост S&P 500 на исходе недели к 28 января и ожидания того, что Резервный банк Австралии станет на путь нормализации денежно-кредитной политики помогли «быкам» по AUDUSD нащупать почву под ногами. И пусть, по мнению CBA, агрессивное повышение ставок ФРС и то предположение, что RBA не поднимет cash rate раньше августа, будут способствовать падению пары в направлении 0,6823, на самом деле не все так просто.

Большинство экспертов Bloomberg прогнозируют, что на встрече 1 февраля Филип Лоу и его коллеги откажутся от покупок активов на AU$4 млрд в рамках QE и перестанут говорить о том, что не стоит ожидать повышения ставок ранее 2023. Экономисты рассчитывают на рост затрат по займам примерно через 6 месяцев.

Вместе с тем, попытки RBA плыть против течения, как правило, заканчивались неудачей. И на этот раз в случае возобновления пике S&P 500 «ястребиная» риторика Филипа Лоу вряд ли остановит «медведей» по «оззи».

Технически рост AUDUSD в направлении скользящих средних с последующим отбоем от 0,7085 и 0,7135-0,714 следует использовать для продаж.

Прогноз по USDJPY

«Ястребиная» риторика Джерома Пауэлла по итогам январского заседания FOMC вывела «быков» по USDJPY из оцепенения. Срочный рынок с вероятностью 90% ожидает четырех актов монетарной рестрикции ФРС в 2022, а шансы пяти оценивает в 67%. Это обстоятельство вкупе с возвращением доходности трежерис к области 2-летних максимумов вернуло на рынок идею восстановления восходящего тренда по доллару против иены.

Масла в огонь подлило заявление президента ФРБ Атланты Рафаэля Бостика, не исключающего повышения ставки по федеральным фондам сразу на 50 б.п на мартовском заседании Комитета.

Вместе с тем, страхи по поводу неприятного сюрприза от рынка труда США могут подрубить гринбэку крылья. Несмотря на то, что консенсус-прогноз экспертов Bloomberg предполагает рост занятости вне сельскохозяйственного сектора на 175 тыс в январе, на Forex гуляют слухи, что факт может быть отрицательным.

Технически преодоление сопротивлений на 115,55 и 116,05 позволит «быкам» по USDJPY восстановить восходящую тенденцию и станет основанием для покупок.

Прогноз по GBPUSD

На первый взгляд, падение GBPUSD на фоне разной скорости монетарной рестрикции Банка Англии и ФРС выглядит логично. От британского регулятора ожидают четырех повышений ставок в 2022, от Федрезерва – пяти. Не исключен и рост затрат по займам сразу на 50 б.п. на мартовской встрече FOMC. Вместе с тем, BoE может стать первым крупным центробанком, который перейдет от QE к количественному ужесточению (QT).

Речь идет о старте процесса сворачивания баланса, для чего требуется рост ставки РЕПО до 0,5%. Разгон британской инфляции до 5,4%, максимальной отметки за три десятка лет, вынуждает центробанк действовать агрессивно. Почему бы для борьбы с CPI не использовать сразу два инструмента? Не поэтому ли члены MPC как воды в рот набрали. Они готовят очередной, на этот раз «бычий» для фунта сюрприз?

Технически дальнейшая судьба GBPUSD будет зависеть от способности покупателей удержать котировки выше справедливой стоимости на 1,3415 и реализовать внутренний бар. При этом рост пары выше 1,3455 следует использовать для краткосрочных покупок.

Прогноз по EURUSD

Падение EURUSD к самому дну с июня 2020 стало возможным благодаря опережающему росту доходности трежерис над европейскими аналогами. И пусть долговые обязательства Старого Света оказались вовлечены в глобальную тенденцию распродаж на фоне «ястребиной» риторики Джерома Пауэлла, ультра-мягкая монетарная политики ЕЦБ возводит своеобразную стену над европейским рынком облигаций.

Заседание Управляющего совета станет ключевым событием недели к 4 февраля для евро. И пусть эксперты Bloomberg не ожидают от ЕЦБ активных действий, то, как Кристин Лагард убедит рынки в сохранении прежней позиции терпения, имеет важное значение. По мнению ING, Европейскому центробанку требуются титанические усилия, чтобы не показать собственной паники.

Технически отыгрыш доджи-бара позволил «быкам» по EURUSD перейти в контратаку. Если они сумеют прорваться выше 1,12 – нижней границы справедливой стоимости, риски развития отката возрастут. Напротив, отбой от этого уровня или от сопротивлений на 1,122 и 1,127 станет основаниями для продаж.